DFX Intelligence

The names on this page are hidden. Create a free account to reveal 5 records a month, or get Private Credit Intelligence at $249 a month for every name. Every figure, date and source on this page is public either way.

A•••• C••••• B•• I•••

Business development companyNon-traded· BOSTON, MA

A non-traded business development company, holding $383M across 263 borrowers at Jun 30, 2026.

Composed from this BDC's filings and its latest schedule of investments.

As of 2026-06-30 · the latest schedule of investments read for this BDC

Fair value: $383M
Borrowers: 263
Mark on cost: 94.5¢
First lien: 97%

Schedule of investments (659)Quarter by quarter Sponsors

As of 2026-06-30 · the latest schedule of investments read for this BDC

What matters now

38 below 80¢
$56.3M principal
38 positions across 27 borrowers marked below 80¢ on cost, $56.3M principal.
Q2 2026 · Marks this low usually come before non-accrual or a restructuring.
Derivedeach position's fair value over cost, 30 Jun 2026
14 → 18
loans paying in kind
Loans paying in kind rose from 14 to 18 positions in the quarter to Jun 30, 2026.
Q2 2026 · Borrowers paying interest in more debt rather than cash is an early sign of strain.
Factthe schedule's PIK rates, quarter on quarterQuarter by quarter →

Every headline figure, and the identifiersCIK 1633858 · file 814-01154Show

Fair value

$383M

as of Jun 30, 2026

Principal held

$399M

debt pieces, the filer's figure

Cost

$404M

94c on cost, debt pieces

Unfunded

Not disclosed

commitments not yet drawn

Positions

659

263 borrowers

First lien

97%

97% debt by fair value

Quarters on the tape

since Dec 31, 2022

Facilities held

474

62 sponsors financed

Portfolio through time

Fair value by quarter end$383M as of Jun 30, 2026

Dec 31, 2022$421M then

Quarter	Fair value	Borrowers	On cost	PIK pos.	Avg spread
Jun 30, 2026	$383M	263	94c	18	482 bp
Mar 31, 2026	$403M	267	95c	14	474 bp
Dec 31, 2025	$805M	333	97c	28	477 bp
Sep 30, 2025	$401M	273	97c	15	485 bp

All 14 quarters

Quarter	Fair value	Borrowers	On cost	PIK pos.	Avg spread
Jun 30, 2025	$402M	258	97c	14	493 bp
Mar 31, 2025	$1.6B	245	97c	0	495 bp
Dec 31, 2024	$1.8B	303	98c	0	504 bp
Sep 30, 2024	$396M	243	98c	7	511 bp
Jun 30, 2024	$383M	229	98c	4	527 bp
Mar 31, 2024	$376M	217	99c	1	537 bp
Dec 31, 2023	$1.6B	248	99c	2	535 bp
Sep 30, 2023	$391M	211	98c	0	528 bp
Jun 30, 2023	$391M	210	98c	0	524 bp
Dec 31, 2022	$421M	221	98c	1	510 bp

Sponsors financed

W•••••• P••••• L•• possible
4 borrowers $5.2M
C•••• S••••• C•••••• possible
4 borrowers $3.4M
A••••• I•••••••• possible
3 borrowers $6.5M
T• A••••••••• possible
3 borrowers $5.2M
S••••• L••• T••••••••• M••••••••• L•• possible
3 borrowers $4.8M

All 15 sponsors

A•••••••• I••••••••• M••••••••• L•• possible
3 borrowers $3.5M
S••••••••• C•••••• L• possible
3 borrowers $3.0M
W••••••••• C•••••• M••••••••• G•••• L•• possible
3 borrowers $2.9M
I••••••• C•••••• P•••••••• L•• possible
2 borrowers $7.8M
T•• L• possible
2 borrowers $7.2M
W••• C•••••• P••••••• possible
2 borrowers $6.0M
H••••• C••••••• L•• possible
2 borrowers $5.8M
W• C•••••• P••••••• possible
2 borrowers $5.1M
G••••••••• E••••• G•••• possible
2 borrowers $4.9M
L•••••• G•••• • P•••••••• L••• possible
2 borrowers $4.6M

What changed

Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked

Full timeline · 20 events

Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
New borrower on a BDC scheduleJun 30, 2026
••• Locked
Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
New sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
New sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
New sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
New sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
New sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked
Repeat sponsor and lender pairJun 30, 2026
••• Locked

Every position change, including routine ones

Largest facilities held, with co-lenders

I••••••••• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Jan 20, 2028
$5.9M 101c
C••••• B•••••• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Jun 28, 2030 · possible sponsor P•••••••• C•••••• P•••••••
$5.7M 101c
N•• S•••••• 2••••• first lien term loan
2 BDCs hold it · matures Nov 1, 2029 · possible sponsor T•• L•
$5.6M 101c
V••••• C••••••••• L•• first lien term loan
6 BDCs hold it · matures May 7, 2032
$5.0M 101c
A••••••• V••••• P••••••• first lien term loan
2 BDCs hold it · matures Sep 30, 2027 · possible sponsor H••••• C••••••• L••
$4.8M 100c
A••••••• E••••••••• G•••• first lien term loan
2 BDCs hold it · matures Dec 30, 2028
$4.5M 31c
C••••• P••••••• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Jul 28, 2031
$4.5M 101c
E••••• • T••••••••• E••••••• first lien term loan
1 BDC hold it · matures May 29, 2029 · possible sponsor G•••• C••••••
$4.5M 102c
A•••••• S••••••••• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Nov 21, 2029
$4.4M 76c
A••••• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Oct 18, 2029
$4.3M 102c
R•••••••• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Jul 21, 2028 · possible sponsor W••••••• H••••• I••••••••• L••
$4.3M 74c
C••••••••• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Jul 31, 2028 · possible sponsor T• A•••••••••
$4.2M 98c

Schedule of investments at Jun 30, 2026

659 positions

Borrower	Instrument	Principal	Fair value	Rate	Maturity
P•••••••• I••••••••• E••••• A•• P•••••••• S•••••• N••••••••• B••••••, Finance, I•••••••• & Real Estate	equity equity	Not disclosed	$215,926 101c
n•••••• H••••••••• & P•••••••••	term loan first lien	$408,159	$208,569 51c	SOFR+400 bp	Dec 15, 2028
M••••••••• M••••: A•••••••••, P••••••• & P•••••••••	equity equity	Not disclosed	$203,516 138c
T•••• H••• A•••••••••	term loan first lien	$197,251	$202,217 103c	SOFR+575 bp	Jan 31, 2031
P•••••••• C••••••• C•••••••••, P•••••••• & G••••	term loan first lien	$198,181	$198,181 101c	SOFR+475 bp	Aug 2, 2032
A•••••• S••••••••• C••••••• G••••: N•••••••••	revolver first lien	$258,605	$193,954 77c	SOFR+700 bp	Nov 21, 2028
B•••• P••••• G•••• Capital E••••••••	revolver first lien	$251,524	$183,613 76c	SOFR+600 bp	Jan 29, 2029
A• F••• • S••••• S••••••s: B•••••••	equity equity	Not disclosed	$172,765 74c
t••••••• S••••••s: B•••••••	term loan first lien	$323,892	$161,946 50c	SOFR+525 bp	May 27, 2032
R•••••••• H••••••••• & P•••••••••	revolver first lien	$218,322	$160,216 73c	SOFR+250 bp PIK 3.25%	Jul 21, 2028
I•• R•••• H••••••••• & P•••••••••	equity equity	Not disclosed	$153,521 154c
G•••• M••••••••• S••••••s: B•••••••	equity equity	Not disclosed	$151,191 110c
C••••••• H••••••••• & P•••••••••	term loan first lien	$147,672	$146,011 101c	SOFR+550 bp	Aug 30, 2030
D•••••••• S••••••s: B•••••••	revolver first lien	$203,419	$144,427 72c	SOFR+575 bp	Apr 9, 2029
P•••••• C••••••••, P••••••• & R•••••	term loan first lien	$466,250	$139,875 30c	SOFR+825 bp	Aug 15, 2026
S••• B••••••, Finance, I•••••••• & Real Estate	term loan first lien	$138,294	$138,294 103c	SOFR+475 bp	Apr 30, 2030
C••••• P••••••• B••••••, Finance, I•••••••• & Real Estate	revolver first lien	$137,634	$137,634 100c	SOFR+450 bp	Jul 28, 2028
M•••••••• C••••••••, P••••••• & R•••••	term loan first lien	$136,841	$136,841 104c	SOFR+525 bp	Oct 4, 2028
n•••••• H••••••••• & P•••••••••	term loan second lien	$490,000	$135,975 28c	SOFR+675 bp	Dec 17, 2029
T••••••••• Capital E••••••••	term loan first lien	$129,641	$129,641 104c	SOFR+550 bp	Nov 29, 2030
i••••••••• H••• T••• I•••••••••	revolver first lien	$130,858	$127,587 98c	SOFR+525 bp	May 25, 2028
G•••• M••••••••• S••••••s: B•••••••	revolver first lien	$126,967	$126,649 103c	SOFR+475 bp	Aug 2, 2032
D••••• W•••• S•••••••• E••••••••• I•••••••••	revolver first lien	$125,641	$124,699 102c	SOFR+475 bp	Nov 19, 2032
B•••• • R••• C••••••••• & B•••••••	revolver first lien	$126,087	$124,196 104c	SOFR+500 bp	Oct 3, 2030
E••••••• P••••••• H••••••••• & P•••••••••	term loan first lien	$121,429	$120,214 100c	SOFR+550 bp	Oct 5, 2029
C••••••••• C••••••• G••••: D••••••	equity equity	Not disclosed	$117,002 56c
A••••••••• H••••••••• & P•••••••••	term loan first lien	$119,820	$113,829 98c	SOFR+550 bp	Jun 20, 2028
V•• S••••••s: B•••••••	equity equity	Not disclosed	$108,644 153c
U••••• C•••••• G•••• ••• U••••• A•• T•••• S••••••s: C•••••••	revolver first lien	$210,799	$105,929 50c	SOFR+550 bp	Mar 28, 2030
H•••••• G••••• • L•••••• A••• E•••••	equity equity	Not disclosed	$104,692 49c
S•••••• C••••••••, P••••••• & R•••••	revolver first lien	$104,556	$103,510 99c	SOFR+600 bp	Oct 30, 2030
A••••••• E••••••••• G•••• E••••••••• I•••••••••	revolver first lien	$331,126	$103,201 32c	SOFR+700 bp	Dec 30, 2028
E••••• • T••••••••• E••••••• A•••••••••	revolver first lien	$102,616	$102,616 118c	SOFR+500 bp	May 29, 2029
D••••••• C••••••••• & B•••••••	equity equity	Not disclosed	$101,389 170c
W•••••••• A•••••••• & D••••••	revolver first lien	$101,786	$101,022 111c	SOFR+500 bp	Sep 30, 2031
H•••••• G••••• • L•••••• A••• E•••••	equity equity	Not disclosed	$100,799 100c
L•••••• G•••• S••••••s: B•••••••	revolver first lien	$97,727	$96,529 104c	SOFR+575 bp	Dec 15, 2028
K••• C•••••••• S••••••s: B•••••••	revolver first lien	$95,085	$94,372 107c	SOFR+525 bp	Apr 30, 2029
H•••••••• S••••••s: B•••••••	revolver first lien	$95,394	$94,201 104c	SOFR+475 bp	Dec 12, 2029
C••••••• F••••••••• W••••••••	revolver first lien	$91,319	$90,634 103c	SOFR+525 bp	Oct 2, 2029
E•••• F••• S••••••s: B•••••••	equity equity	Not disclosed	$88,409 74c
F•• T•••••••••: C••••	revolver first lien	$90,217	$85,706 96c	SOFR+575 bp PIK 5.00%	Dec 15, 2028
N•• S•••••• 2••••• S••••••s: C•••••••	revolver first lien	$84,617	$84,617 114c	SOFR+500 bp	Nov 1, 2028
N•••••• H••••••••• & P•••••••••	revolver first lien	$85,071	$83,582 98c	SOFR+550 bp	Dec 31, 2028
T•••••• Capital E••••••••	term loan first lien	$83,333	$83,333 102c	SOFR+425 bp	Aug 6, 2031
C•• S••••••s: B•••••••	equity equity	Not disclosed	$81,647 53c
W•••••• D••••• H••••••••• & P•••••••••	term loan second lien	$103,333	$77,500 75c	SOFR+250 bp PIK 7.50%	Apr 30, 2032
I•• R•••• H••••••••• & P•••••••••	revolver first lien	$75,421	$74,667 104c	SOFR+475 bp	Apr 21, 2028
H•••••••• S••••••s: B•••••••	equity equity	Not disclosed	$71,589 81c
S••••• S•••• 2••• H••••••••• & P•••••••••	revolver first lien	$69,088	$69,088 114c	SOFR+475 bp	Mar 25, 2031
E••• B••••••, Finance, I•••••••• & Real Estate	revolver first lien	$69,147	$68,455 99c	SOFR+450 bp	Sep 29, 2028
P••••••••• Capital E••••••••	revolver first lien	$67,657	$66,980 100c	SOFR+700 bp	Feb 7, 2030
A••• S•••••• P••••••• S••••••s: C•••••••	revolver first lien	$67,076	$66,908 102c	SOFR+500 bp	Oct 24, 2029
O• E••••••••• E••••••••• I•••••••••	equity equity	Not disclosed	$61,712 138c
n•••••• H••••••••• & P•••••••••	term loan first lien	$115,920	$59,119 52c	SOFR+525 bp	Dec 15, 2028
K•••• E••••••••• I•••••••••	revolver first lien	$57,494	$55,194 97c	SOFR+525 bp	Oct 29, 2027
R• F• F•••• S••••••s: C•••••••	revolver first lien	$53,778	$53,375 101c	SOFR+500 bp	Mar 4, 2030
S••••• O•••• ••• O••••••••• H••••••••• & P•••••••••	revolver first lien	$48,127	$48,127 141c	SOFR+500 bp	Jul 31, 2028
W•••••• D••••• H••••••••• & P•••••••••	term loan first lien	$47,337	$47,337 107c	SOFR+250 bp PIK 7.50%	Jan 30, 2032
A••••••• E••••••••• G•••• E••••••••• I•••••••••	revolver first lien	$46,873	$46,873 100c	SOFR+700 bp	Dec 30, 2028
V•• S••••••s: B•••••••	revolver first lien	$46,154	$46,154 106c	SOFR+500 bp	Mar 12, 2027
I••••••••• S••••••• G•••• S••••••s: B•••••••	equity equity	Not disclosed	$43,649 98c
C••••• M•••••• H••••••••• & P•••••••••	revolver first lien	$41,667	$41,458 99c	SOFR+500 bp	Oct 31, 2028
O••• T••••••••• Capital E••••••••	revolver first lien	$41,600	$40,976 100c	SOFR+575 bp	Dec 19, 2029
C••••• Capital E••••••••	term loan first lien	$38,726	$38,811 103c	SOFR+300 bp	Oct 17, 2031
E••••••• P•••• E•••••••• C••••••••• & B•••••••	revolver first lien	$38,710	$38,710 103c	SOFR+450 bp	Dec 31, 2031
V•••••• C••••••••• & B•••••••	revolver first lien	$38,760	$37,888 103c	SOFR+475 bp	Nov 25, 2032
C••••••• H••••••••• & P•••••••••	revolver first lien	$38,067	$37,639 107c	SOFR+550 bp	Aug 30, 2030
F•••••• • D••••• B••••••, Finance, I•••••••• & Real Estate	revolver first lien	$35,294	$35,206 102c	SOFR+450 bp	May 2, 2031
B•••• B••••••, Finance, I•••••••• & Real Estate	equity equity	Not disclosed	$34,386 139c
V•••••• H••••••••• & P•••••••••	revolver first lien	$31,667	$31,667 106c	SOFR+450 bp	Jun 17, 2032
C•• S••••••s: B•••••••	revolver first lien	$31,588	$31,509 109c	SOFR+450 bp	Dec 30, 2032
L••• H••• C••••••••• & B•••••••	revolver first lien	$29,250	$28,884 105c	SOFR+525 bp	Sep 4, 2031
M•• C•••••••• B•••••••, F••• & T••••••	term loan first lien	$28,865	$28,793 100c	SOFR+375 bp	Oct 10, 2030
M••••• E••••••••• E••••••••• I•••••••••	revolver first lien	$27,262	$26,990 127c	SOFR+475 bp	Sep 10, 2031
D•• • B••••••••• S••••••s: B•••••••	revolver first lien	$27,000	$26,933 106c	SOFR+550 bp	Aug 26, 2032
P•••••••• C••••••••• & B•••••••	revolver first lien	$26,523	$26,225 108c	SOFR+550 bp	Oct 29, 2030
L•••••• G•••• S••••••s: B•••••••	preferred equity equity	Not disclosed	$25,296 22c
A••••• E••••••••• S••••••s: C•••••••	revolver first lien	$24,806	$24,682 106c	SOFR+475 bp	Oct 15, 2032
I••••••••• P•••••• C•••••••••, P•••••••• & G••••	revolver first lien	$25,862	$23,276 103c	SOFR+625 bp	Jul 19, 2028
E••••• S••••••s: B•••••••	equity equity	Not disclosed	$23,148 103c
P•••••••• C••••••• C•••••••••, P•••••••• & G••••	revolver first lien	$21,437	$21,437 106c	SOFR+475 bp	Aug 2, 2032
R•••••• Capital E••••••••	revolver first lien	$21,333	$21,226 105c	SOFR+475 bp	Apr 1, 2030
O• H••••••••• G•••• H••••••••• & P•••••••••	revolver first lien	$20,592	$20,386 107c	SOFR+550 bp	Jan 31, 2031
S•••••••• S••••••s: C•••••••	equity equity	Not disclosed	$20,000 100c
S•• G••••• T•••••••••: C••••	term loan first lien	$19,359	$19,359 105c	SOFR+800 bp PIK 8.00%	Jul 13, 2026
A•• H••••••••• & P•••••••••	equity equity	Not disclosed	$18,421 184c
T••• H•••••• Capital E••••••••	revolver first lien	$17,231	$17,102 120c	SOFR+575 bp	Mar 31, 2028
T••••••• H••••••••• & P•••••••••	revolver first lien	$17,241	$17,069 103c	SOFR+500 bp	Jun 23, 2032
C••••••• H••••••••• & P•••••••••	term loan first lien	$16,722	$16,534 100c	SOFR+550 bp	Aug 30, 2030
V•••••••• C••••••••, P••••••• & R•••••	equity equity	Not disclosed	$16,066 10c
U•• W•••• U••••••••: W••••	term loan first lien	$14,660	$14,514 109c	SOFR+475 bp	May 29, 2031
C••••••• H••••••••• & P•••••••••	term loan first lien	$11,257	$11,131 100c	SOFR+550 bp	Aug 30, 2030
M•• D••••• H••••••••• & P•••••••••	revolver first lien	$10,027	$10,002 100c	SOFR+550 bp	Feb 13, 2031
P•••••••• I••••••••• E••••• A•• P•••••••• S•••••• N••••••••• Capital E••••••••	equity equity	Not disclosed	$10,000 100c
D••• S••••• H••••••••• & P•••••••••	equity equity	Not disclosed	$10,000 100c
P••••••••• H••• T••• I•••••••••	equity equity	Not disclosed	$10,000 100c
T•• Capital E••••••••	equity equity	Not disclosed	$10,000 100c
T••••••• H••••••••• & P•••••••••	equity equity	Not disclosed	$10,000 100c
T•• Capital E••••••••	revolver first lien	$10,000	$9,928 113c	SOFR+450 bp	Jan 5, 2032

Page 4 of 7Previous Next

Registration

Fiscal year end: 1231reported
Incorporated: DEreported
On the SEC BDC report: 2015 to 2026reported
Filings listed: 19reported10-Q and 10-K since 2022
Latest schedule: 0001193125-26-348682reported