DFX Intelligence

The names on this page are hidden. Create a free account to reveal 5 records a month, or get Private Credit Intelligence at $249 a month for every name. Every figure, date and source on this page is public either way.

F•••• I••••••••• C•••

Business development companymanaged by F•••• I••••••••• A•••••••• L••Listed: FDUS· EVANSTON, IL

A business development company traded as FDUS, managed by F•••• I••••••••• A•••••••• L••, holding $1.4B across 110 borrowers at Jun 30, 2026.

Composed from this BDC's filings and its latest schedule of investments.

As of 2026-06-30 · the latest schedule of investments read for this BDC

Fair value: $1.4B
Borrowers: 110
Mark on cost: 99.3¢
First lien: 78%

Schedule of investments (255)Quarter by quarter Sponsors

As of 2026-06-30 · the latest schedule of investments read for this BDC

What matters now

$19M
on non-accrual, 1 borrower
1 borrower on non-accrual, $19M principal; the largest is V••••• E••••••••• ($19M).
Q2 2026 · Loans that have stopped paying interest; they set the book's credit losses.
FactBDC schedules of investments, 30 Jun 2026For LPs and shareholders in these BDCs, co-lenders on the same namesOpen V••••• E••••••••• →
2 below 80¢
$18.7M principal
2 positions across 2 borrowers marked below 80¢ on cost, $18.7M principal.
Q2 2026 · Marks this low usually come before non-accrual or a restructuring.
Derivedeach position's fair value over cost, 30 Jun 2026
$1.1B → $1.4B
fair value, 4 quarters
Its portfolio grew 26% at fair value over the last four quarters.
Q2 2026 · A fast-growing book is deploying new capital.
Factthe schedule's fair value, a year apartQuarter by quarter →

Every headline figure, and the identifiersCIK 1513363 · file 814-00861Show

Fair value

$1.4B

as of Jun 30, 2026

Principal held

$1.3B

debt pieces, the filer's figure

Cost

$1.4B

99c on cost, debt pieces

Unfunded

$36.2M

commitments not yet drawn

Positions

255

110 borrowers

First lien

78%

90% debt by fair value

Quarters on the tape

since Dec 31, 2022

Facilities held

205

21 sponsors financed

Portfolio through time

Fair value by quarter end$1.4B as of Jun 30, 2026

Dec 31, 2022$2.7B then

Quarter	Fair value	Borrowers	On cost	PIK pos.	Avg spread
Jun 30, 2026	$1.4B	110	99c	33	600 bp
Mar 31, 2026	$1.4B	106	99c	32	602 bp
Dec 31, 2025	$2.0B	127	98c	48	609 bp
Sep 30, 2025	$1.2B	99	98c	30	617 bp

All 15 quarters

Quarter	Fair value	Borrowers	On cost	PIK pos.	Avg spread
Jun 30, 2025	$1.1B	98	98c	33	629 bp
Mar 31, 2025	$3.2B	98	97c	29	652 bp
Dec 31, 2024	$3.7B	101	96c	49	689 bp
Sep 30, 2024	$3.1B	92	97c	23	695 bp
Jun 30, 2024	$3.0B	94	98c	24	694 bp
Mar 31, 2024	$2.9B	96	98c	31	697 bp
Dec 31, 2023	$4.5B	85	98c	33	709 bp
Sep 30, 2023	$2.5B	85	97c	25	742 bp
Jun 30, 2023	$2.5B	82	98c	25	760 bp
Mar 31, 2023	$2.5B	82	98c	20	755 bp
Dec 31, 2022	$2.7B	94	98c	22	775 bp

Sponsors financed

No borrower on this schedule has a sponsor attribution yet.

What changed

New borrower on a BDC scheduleJun 30, 2026
••• Locked
New borrower on a BDC scheduleJun 30, 2026
••• Locked
Marked down (one lender)Jun 30, 2026
••• Locked
Marked down (one lender)Jun 30, 2026
••• Locked
Marked down (one lender)Jun 30, 2026
••• Locked

Full timeline · 20 events

Spread increasedJun 30, 2026
••• Locked
Spread increasedJun 30, 2026
••• Locked
Spread increasedJun 30, 2026
••• Locked
PIK interest increasedJun 30, 2026
••• Locked
PIK interest increasedJun 30, 2026
••• Locked
PIK interest appearsJun 30, 2026
••• Locked
PIK interest appearsJun 30, 2026
••• Locked
Maturity extended (observed)Jun 30, 2026
••• Locked
Maturity extended (observed)Jun 30, 2026
••• Locked
Maturity extended (observed)Jun 30, 2026
••• Locked
Maturity shortened (observed)Jun 30, 2026
••• Locked
Maturity extended (observed)Jun 30, 2026
••• Locked
New borrower on a BDC scheduleJun 30, 2026
••• Locked
New borrower on a BDC scheduleMar 31, 2026
••• Locked
New borrower on a BDC scheduleMar 31, 2026
••• Locked

Every position change, including routine ones

Largest facilities held, with co-lenders

A••••••• A••••••• L•• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Jun 30, 2027
$48.8M 100c
I•••••••• H••••• I••••••••• L•• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Sep 20, 2028
$35.8M 100c
F••••••• S••••••••• L•• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Mar 25, 2027
$35.1M 100c
B••••••• M••••••• a•• P••• C••••••• L•• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Dec 22, 2029
$33.0M 88c
S••••••••• I•• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Mar 15, 2028 · possible sponsor D••••••• C•••••• M••••••••• L•••
$31.0M 101c
G•• H••• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Dec 8, 2028
$29.8M 101c
S•••••• A• • D• A••••••••• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Aug 11, 2027 · possible sponsor V•••• S••••• C•••••• L••
$28.4M 100c
D••••••••• H•••••••• L•• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Jun 21, 2028 · possible sponsor R•••••••• T••••••••• A•••••••• L•••
$28.0M 100c
M•• O•••• L•• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Sep 28, 2026
$27.0M 100c
S•••• R•••••• I•• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Dec 23, 2030
$26.5M 101c
W••••••••• S•••••••• A••••••••• first lien term loan
1 BDC hold it · matures Dec 26, 2030
$26.4M 101c
H•• A••••••••• S•• second lien term loan
1 BDC hold it · matures Jun 30, 2028
$25.3M 101c

Schedule of investments at Sep 30, 2023

240 positions

Borrower	Instrument	Principal	Fair value	Rate	Maturity
V••••• E••••••••• L• C•••••••• M•••••••••	term loan second lien	$11.0M	$5.8M 53c	S+975 bp PIK 9.75%	Jun 30, 2026
M•••••• B•••• L•• ••• T••••••• I••••••••• T••••••••• Services	term loan second lien	$7.2M	$5.7M 83c	S+825 bp	Jul 27, 2029
H••••••••• T••••••••• I••• H••••••••• Services	unstated lien unstated	Not disclosed	$5.6M 92c
A•••••• M•••• I•• I••••••••• T••••••••• Services	term loan first lien	$5.5M	$5.5M 100c	S+775 bp	Oct 6, 2026
H••••••••• T••••••••• I•• H••••••••• Services	term loan first lien	$5.4M	$5.4M 100c	S+825 bp	Oct 11, 2024
W••••• F••••• I••• S•••••••• D•••••••••	term loan first lien	$5.2M	$5.2M 101c	S+1100 bp	Apr 1, 2026
Z••••• L•• C•••••••• M•••••••••	unstated lien unstated	Not disclosed	$5.1M 114c
D••••••••• A••••••••• L•• I••••••••• T••••••••• Services	subordinated debt unsecured or subordinated	$5.1M	$5.0M 100c	PIK 7.50%	Jan 21, 2027
S••••• C•••••••• L•• I••••••••• T••••••••• Services	unstated lien unstated	Not disclosed	$5.0M 30c
S••••• C•••••••• L•• I••••••••• T••••••••• Services	term loan second lien	$16.0M	$5.0M 32c	PIK 12.00%	Jun 1, 2028
S•••••• H•••••• L•• ••• S•••••• A••••••• M••••••••• A•••••••• • D•••••• M•••••••••	equity equity	Not disclosed	$4.9M 487c
M•••••••• F••••••••• H•••••••• I••• ••• M•••••••• E••••••••• F••••••••• G••••• I•••• C•••••••• M•••••••••	equity equity	Not disclosed	$4.8M 331c
L•••• E•••••••• G••••• L••	term loan first lien	$4.7M	$4.7M 100c	S+575 bp	Apr 1, 2026
M•••••••• H•••••• L•• H••••••••• Services	unstated lien unstated	Not disclosed	$4.6M 158c
Z••••• L•• C•••••••• M•••••••••	term loan first lien	$4.5M	$4.4M 103c	S+1000 bp	Mar 18, 2027
P••• • E••••••••• P•••••••• L•• O•• • G•• S•••••••	equity equity	Not disclosed	$4.3M 783c
C••••••• S••••••• I••• A•••••••• • D•••••• M•••••••••	term loan first lien	$3.9M	$3.9M 101c	S+1100 bp	Jan 31, 2025
C••••••• S••••••• I•• A•••••••• • D•••••• M•••••••••	revolver lien unstated	$3.8M	$3.8M 100c	S+1000 bp	Jan 31, 2025
H••••••• H••••• C••• S••••••••• I••• H••••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$3.6M 100c
M•••••••• H•••••• L•• H••••••••• Services	warrants equity	Not disclosed	$3.6M 158c
2•••••••• I••• ••• i•••••••• I••••••••• T••••••••• Services	term loan first lien	$3.4M	$3.4M 100c	S+725 bp PIK 12.63%	Jun 25, 2026
S•••••••• U• H•••••••• I••• I••••••••• T••••••••• Services	term loan second lien	$3.6M	$3.4M 100c	S+750 bp	May 18, 2026
T•••• C••••••• L••• H••••••••• P•••••••	subordinated debt unsecured or subordinated	$2.8M	$3.3M 117c	PIK 7.25%	Sep 4, 2027
G••••• O••••••••• L•• I••••••••• T••••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$3.1M 510c
E••••••• B•••••• L•• C••••••• P•••••••	unstated lien unstated	Not disclosed	$2.8M 101c
R••• S••••• S•••••••• I••• B••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$2.7M 237c
A••••••••• L•• C•••••••• M•••••••••	term loan first lien	Not disclosed	$2.2M	S+625 bp	Jan 8, 2028
D••••••••• H•••••••• L•• I••••••••• T••••••••• Services	subordinated debt unsecured or subordinated	$2.1M	$2.1M 100c	PIK 14.00%	Jun 21, 2028
C•• G••••• I••• B••••••• Services	subordinated debt unsecured or subordinated	$2.0M	$2.0M 101c	PIK 2.00%	Nov 30, 2027
U•••• L••• B••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$1.9M 296c
B• T••••• B••••• L•• ••• m••••••• a•• E••••••••• R•••••	term loan first lien	$1.9M	$1.9M 100c	S+575 bp	Sep 13, 2027
Q•• T••••••••• I••••••••• I••• C•••••••• M•••••••••	equity equity	Not disclosed	$1.6M 116c
H••••••••• L•• H••••••••• Services	preferred equity equity	Not disclosed	$1.6M 212c
A•• I••••••••• H•••••••• L•• ••• A••••••• P•••• M••••••••• I•••• B••••••• P••••••• M•••••••••	equity equity	Not disclosed	$1.6M 132c
A•••••• I•• A•••••••• • D•••••• M•••••••••	equity equity	Not disclosed	$1.5M 255c
K• M••••• A•••••••• A••••• L•• ••• K• I••••••••• S•••••••• I•••• I••••••••• C••••••• • C•••••••	term loan second lien	$2.4M	$1.5M 64c	PIK 10.00%	Jan 28, 2025
E••••••• B•••••• L•• C••••••• P•••••••	revolver lien unstated	$1.5M	$1.5M 100c		Jun 30, 2024
C••••••••• L•• A•••••••• • D•••••• M•••••••••	equity equity	Not disclosed	$1.5M 211c
A•••••• D••• C••••••••• I••••••••• T••••••••• Services	preferred equity equity	Not disclosed	$1.4M 121c
A•• I••••••••• H•••••• L•• ••••••••• M••••• I••••••••• T••••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$1.4M 104c
L•••• E•••••••• G••••• L•• ••• C••••••• B••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$1.4M 141c
V••••••• T••• C••••••• L•• S•••••••• D•••••••••	equity equity	Not disclosed	$1.4M 776c
R• H•••••••• L•• ••• R•••••• I••••••••• T••••••••• s•••••••	subordinated debt unsecured or subordinated	$1.4M	$1.4M 103c	PIK 5.00%	Jun 30, 2029
B• T••••• B••••• L•• ••• m••••••• a•• E••••••••• R•••••	equity equity	Not disclosed	$1.4M 142c
U•• A• H•••••••• L•• U••••••••• S•••••••	equity equity	Not disclosed	$1.3M 133c
H•• A••••••••• S••• L•• ••• H•• P••• P••••••••• p•••••••	equity equity	Not disclosed	$1.3M 338c
E••••••• B•••••• L•• C••••••• P•••••••	term loan first lien	$1.3M	$1.3M 101c		Jun 30, 2024
M••• H•••••• C•••• H••••••••• P•••••••	preferred equity equity	Not disclosed	$1.3M 100c
C•• I••••••••• L•• B••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$1.2M 308c
N•• T••••••••• L•• U••••••••• S•••••••	equity equity	Not disclosed	$1.1M 100c
M•••••••• H•••••• L•• H••••••••• Services	preferred equity equity	Not disclosed	$1.0M 159c
D••••••••• A••••••••• L•• I••••••••• T••••••••• Services	preferred equity equity	Not disclosed	$1.0M 100c
A••••••••• L•• C•••••••• M•••••••••	equity equity	Not disclosed	$980,000 98c
D••••••••• I••• I••••••••• T••••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$970,000 65c
C•• I••••••••• L•• B••••••• Services	preferred equity equity	Not disclosed	$903,000 226c
A•••••• D••• C••••••••• I••••••••• T••••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$885,000 1341c
W•••••••• E•••••• O••••••••• L•• T••••••••• s•••••••	equity equity	Not disclosed	$849,000 107c
P•••••••• S••••••• A••••••••• L•• U••••••••• S•••••••	equity equity	Not disclosed	$843,000 158c
C••••• T••••••••• S••••••••• L•• ••• C••••• M••••••• S••••••••• L••• I••••••••• T••••••••• Services	preferred equity equity	Not disclosed	$750,000 150c
T•••• C••••••• L••• H••••••••• P•••••••	preferred equity equity	Not disclosed	$702,000 70c
S•••••• A•• A••••••••• I••• ••• F•• A••••••• C••••• A•••••••• • D•••••• M•••••••••	equity equity	Not disclosed	$686,000 100c
A••••••• C•••••• B••••••• Services	preferred equity equity	Not disclosed	$680,000 100c
P•••• G••• C••••••••• I••• S•••••••• D•••••••••	preferred equity equity	Not disclosed	$674,000 172c
O•••••• S••••••• L•• I••••••••• T••••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$663,000 133c
W•••••••• E•••••• O••••••••• L•• T••••••••• s•••••••	equity equity	Not disclosed	$659,000 293c
A••• C•• L•• ••• D••••• H•••••••• I••••••••• T••••••••• Services	subordinated debt unsecured or subordinated	$652,000	$652,000 100c	PIK 14.50%	Dec 31, 2026
Z••••• L•• C•••••••• M•••••••••	equity equity	Not disclosed	$632,000 410c
R••• S••••• S•••••••• I••• B••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$602,000 140c
C•• G••••• I••• B••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$530,000 133c
I•• P•• H•••••••• L•• ••• I•••••••• S••••••••• I•••• B••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$523,000 105c
S•••••• A•• A••••••••• I••• ••• F•• A••••••• C••••• A•••••••• • D•••••• M•••••••••	equity equity	Not disclosed	$511,000 108c
L••••••• B••••••••• I••• H••••••••• P•••••••	equity equity	Not disclosed	$508,000 51c
D••••••••• H•••••••• L•• I••••••••• T••••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$500,000 100c
C••••••• S••••••• I••• A•••••••• • D•••••• M•••••••••	term loan first lien	$489,000	$493,000 101c	S+1100 bp	Jan 31, 2025
A•••••• M•••• I•• I••••••••• T••••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$474,000 128c
2••••••• I•• ••• i•••••••• I••••••••• T••••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$453,000 45c
D••••••••• S••••• L•• B••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$436,000 79c
B•••••• P•••••••• P•••• L•• S••••••••	equity equity	Not disclosed	$433,000 89c
S•••••• A•• A••••••••• I•• ••• F•• A••••••• C•••• A•••••••• • D•••••• M•••••••••	equity equity	Not disclosed	$422,000 35c
A••• C•• L•• ••• D••••• H•••••••• I••••••••• T••••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$409,000 82c
R• H•••••••• L•• ••• R•••••• I••••••••• T••••••••• s•••••••	equity equity	Not disclosed	$375,000 134c
N•• T••••••••• L•• U••••••••• S•••••••	preferred equity equity	Not disclosed	$375,000 100c
P••••••• M•••• L•• R•••••	equity equity	Not disclosed	$324,000 122c
A••••••• A••••••• L•• ••• W••••••••• T•••••••• S•••••••• E••••••••• I•••••••••	term loan first lien	$330,000	$318,000 96c	S+400 bp	Jun 28, 2026
G••• O••••••••• L•• ••• G•••••• P••••••• a•• C••••••••• C•••••••• M•••••••••	equity equity	Not disclosed	$292,000 57c
H•• A••••••••• S••• L•• ••• H•• P••• P••••••••• p•••••••	preferred equity equity	Not disclosed	$285,000 185c
B••••••• I••••••••• L•• ••• B•••••••• R•••••••••	unstated lien unstated	Not disclosed	$267,000 47c
C••••••• I••••••••• L•• ••• C••••••••• G••••• I••••••••• T••••••••• Services	preferred equity equity	Not disclosed	$258,000 206c
G••••• P••••• S••••••••• I••• C•••••••• M•••••••••	unstated lien unstated	Not disclosed	$253,000 100c
B••••••• I••••••••• L•• ••• B•••••••• R•••••••••	preferred equity equity	Not disclosed	$245,000 500c
A••••••• A••••••• L•• ••• W••••••••• T•••••••• S•••••••• E••••••••• I•••••••••	preferred equity equity	Not disclosed	$230,000 46c
N••••••••• I••••••••• P•••• A• G••••• I••• B••••••• S•••••••	preferred equity equity	Not disclosed	$223,000 25c
G••••• P••••• S••••••••• I••• C•••••••• M••••••••• S•••••••	term loan first lien	$200,000	$200,000 100c	PIK 18.80%	Mar 25, 2027
V••••• E••••••••• L• C•••••••• M•••••••••	subordinated debt unsecured or subordinated	$359,000	$188,000 53c	S+400 bp	Dec 31, 2025
C•• S•••••••• H•••••••• L•• ••• C•• T••••• B••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$180,000 66c
H•• A••••••••• S••• L•• ••• H•• P••• P••••••••• p•••••••	equity equity	Not disclosed	$144,000 141c
A•••••• M•••• I•• I••••••••• T••••••••• Services	preferred equity equity	Not disclosed	$143,000 163c
H••••••••• T••••••••• I••• H••••••••• Services	equity equity	Not disclosed	$136,000 22c
A•••••• L•• ••• M•••• G•••• I••••••••• O•••• L••• I••••••••• C••••••• • C•••••••	equity equity	Not disclosed	$102,000 16c
N•• A••••••••• H•••••••• L•• ••• T••••••• I••••••••• C•••••••• M•••••••••	equity equity	Not disclosed	$96,000 19c

Page 2 of 3Previous Next

Registration

Fiscal year end: 1231reported
Incorporated: MDreported
On the SEC BDC report: 2012 to 2026reported
Filings listed: 19reported10-Q and 10-K since 2022
Latest schedule: 0001193125-26-337982reported